Особенности налогообложения отдельных операций с акциями в гл. 25 Налогового кодекса РФ

Глава 25 Налогового кодекса внесла целый ряд изменений в порядок исчисления налога на прибыль по операциям с долевыми ценными бумагами, урегулировала ситуации, которые раньше не имели однозначного или вообще какого-либо решения в налоговом законодательстве. Дальнейшие уточнения в порядок налогообложения сделок с акциями внесла новая редакция гл. 25 НК РФ.
Рассматривая все эти нововведения, автор оценивает их влияние на положение налогоплательщика.

ОПЛАТА АКЦИЙ НЕДЕНЕЖНЫМИ СРЕДСТВАМИ

    Согласно п. 2 ст. 34 федерального закона № 208-ФЗ от 26 декабря 1995 г. <Об акционерных обществах> (далее - Закон <Об АО>) акции, распределяемые среди учредителей общества при его учреждении, и дополнительные акции, размещаемые посредством подписки, могут быть оплачены неденежными средствами - ценными бумагами, другими вещами или имущественными правами либо иными правами, имеющими денежную оценку.
    Денежная оценка имущества, вносимого в оплату акций при учреждении акционерного общества, производится по соглашению между учредителями. При оплате дополнительных акций неденежными средствами денежная оценка имущества, вносимого в оплату акций, производится советом директоров (наблюдательным советом) общества (п. 3 ст. 34 Закона <Об АО>).
    Таким образом, возможна ситуация, когда указанная оценка не будет совпадать с балансовой стоимостью передаваемого имущества по данным бухгалтерского учета передающей стороны.
    Внесение вклада в уставный капитал не является безвозмездной передачей вносимого имущества - взамен, в оплату этого имущества, вносящая сторона получает некий объем имущественных прав, состоящих прежде всего в праве на получение определенной части прибыли, заработанной обществом, и определенной части его имущества в случае ликвидации общества. Отметим, что в последние годы вывод о небезвозмездном характере вклада в уставный капитал, казалось бы, очевидный с момента введения в действие Ч. 1 ГК РФ, несколько раз подтверждал Президиум ВАС РФ (см., например, Постановление № 1248/00 от 8 августа 2000 г.).
    Имущественные же права (права требования к обществу), которые оплачивает инвестор, делая вклад в уставный капитал, согласно гражданскому законодательству являются полноправным видом имущества (ст. 128 ГК РФ).
    Таким образом, если оценка имущественного вклада в уставный капитал отличается от балансовой стоимости вносимого имущества, то с экономической точки зрения это означает, что инвестором получен доход (убыток) в натуральной форме в виде большего (меньшего) объема имущественных прав по сравнению с тем, как если бы оценка вносимого в уставный капитал имущества совпадала с его балансовой стоимостью.
    Однако согласно подп. 2 п. 1 ст. 277 НК РФ не признается прибылью (убытком) налогоплательщика-акционера (участника, пайщика) разница между стоимостью вносимого в качестве оплаты имущества, имущественных прав и номинальной стоимостью приобретаемых акций (долей, паев).
    Из этой формулировки следует, что в целях налогообложения будет признаваться доходом (убытком) организации-инвестора не вся разница между оценочной и балансовой стоимостью имущества, вносимого в качестве оплаты акций, а лишь разница в пределах отклонения цены размещения акций от их номинальной стоимости.
    Пример. В 2002 г. ОАО размещает посредством подписки дополнительные акции номинальной стоимостью 1000 руб. по цене 1050 руб. (Возможность такого превышения цены размещения над номинальной стоимостью акции установлена ст. 36 Закона <Об АО>.) При этом акционерам общества при осуществлении ими преимущественного права приобретения акций они размещаются по 950 руб. (Разница между этими двумя ценами не может превышать 10% от большей цены - п. 2 ст. 36 Закона <Об АО>.)
    Организация-акционер передает в оплату акций материалы, стоимость которых по данным налогового учета составляет 11200 руб., оцененные советом директоров на основании оценки независимого оценщика в 10450 руб. (цена размещения 11 акций). Организация-неакционер передает в оплату акций материалы, стоимость которых по данным налогового учета составляет 8700 руб., оцененные советом директоров на основании оценки независимого оценщика в 9450 руб. (цена размещения 9 акций)
    Никаких дополнительных расходов, связанных с передачей материалов, налогоплательщики не несли.
    У организации-неакционера налогооблагаемым доходом будет считаться только разница между оценочной стоимостью имущества и номинальной стоимостью акций, т.е. 450 руб. (9450 - 10009), тогда как разница между номинальной стоимостью акций и стоимостью имущества по данным налогового учета в 300 руб. (10009 - 8700) не будет считаться доходом.
    Чтобы определить дату признания указанного дохода, следует напомнить, что в силу подп. 4 п. 3 ст. 39 НК РФ передача имущества в уставный капитал не является реализацией, поэтому рассматриваемый доход является внереализационным в виде безвозмездно полученного имущества. Датой признания такого дохода является дата подписания сторонами акта приема-передачи безвозмездно полученного имущества (подп. 1 п. 4 ст. 271 НК РФ), т.е. не имущества, вносимого в уставный капитал, а получаемых взамен его акций (точнее, той их части, которой <покрывается> сумма превышения оценочной стоимости вносимого в уставный капитал имущества над его балансовой стоимостью по данным налогового учета инвестора).
    Таким образом, доход будет определяться на дату выписки из реестра о регистрации акций по лицевому счету инвестора.
    У организации-акционера в целях налогообложения убытком будет считаться только разница между стоимостью имущества по данным налогового учета и номинальной стоимостью акций, т.е. 200 руб. (11200 - 100011), тогда как разница между номинальной стоимостью акций и оценочной стоимостью имущества в 550 руб. (100011 -- 10450 руб.) не будет считаться убытком.
    Для определения даты признания подобных внереализационных расходов напомним, что согласно п. 2 ст. 265 НК РФ в целях гл. 25 НК РФ к внереализационным расходам приравниваются убытки, полученные налогоплательщиком в отчетном (налоговом) периоде, при этом список таких убытков не носит закрытый характер. Таким образом, в целях налогообложения убытки от внесения имущества в уставный капитал, по нашему мнению, должны быть признаны на дату подписания акта приема-передачи <недооцененного> имущества независимо от даты получения оплачиваемых им акций, т.е. независимо от даты <оплаты>. Следует это из п. 1 ст. 272 НК РФ, согласно которому расходы, принимаемые для целей налогообложения, признаются таковыми в том отчетном (налоговом) периоде, в котором они возникают, исходя из условий сделок.

РЕАЛИЗАЦИЯ АКЦИЙ, ОПЛАЧЕННЫХ НЕДЕНЕЖНЫМИ СРЕДСТВАМИ

    Федеральный закон № 57-ФЗ от 29 мая 2002 г. <О внесении изменений и дополнений в часть вторую Налогового кодекса Российской Федерации и в отдельные законодательные акты Российской Федерации> (далее - Закон № 57-ФЗ) изменил порядок определения стоимости акций, оплачиваемых неденежными средствами, которая будет считаться ценой приобретения акций в последующих сделках с ними. Теперь стоимость таких акций признается равной не <внешней> оценке стоимости вносимого (передаваемого) имущества (имущественных прав) - в соответствии с решением акционеров организации-эмитента, принятым на основании оценки независимого оценщика, а <внутренней> оценке вносимого имущества (имущественных прав) - по данным налогового учета на дату перехода права собственности на указанное имущество (имущественные права) (сравните подп. 2 п. 1 ст. 277 НК РФ в прежней и нынешней редакции).
    Продолжим рассмотрение примера. Через некоторое время оба инвестора продали свои акции по одинаковой цене - 20000 руб. (которую условимся считать рыночной) без каких-либо дополнительных расходов.
    Согласно п. 2 ст. 280 НК РФ прибыль в данном случае будет равна цене реализации, уменьшенной на цену приобретения акции (включая расходы на ее приобретение).
    В соответствии с прежней редакцией абз. 2 подп. 2 п. 1 ст. 277 цена приобретения акций в целях налогообложения была бы равна <внешней> оценочной стоимости передаваемого в их оплату имущества, т.е. цене размещения акций: у инвестора-неакционера - 9450 руб., у инвестора-акционера - 10450 руб. Налог на прибыль первый заплатил бы с 10550 (20000 - 9450) руб., а второй - с 9550 (20000 - 10450) руб.
    При нынешней редакции рассматриваемой нормы цена приобретения акций равна <внутренней> стоимости передаваемого в их оплату имущества по данным налогового учета передающей стороны: у инвестора-неакционера - 8700 руб., у инвестора-акционера - 11200 руб.
    Налог на прибыль первый заплатит с 11300 (20000 - 8700) руб., т.е. с базы, которая на 750 (11300 - 10550) руб. больше, чем в предыдущем случае, а второй - с 8800 (20000 - 11200) руб., что на 750 (9550 - 8800) руб. меньше, чем в предшествующем варианте.
    Таким образом, при применении новой редакции положение инвестора-акционера (оплатившего акции имуществом, стоимость которого по данным налогового учета была выше цены размещения акций акционерам) улучшилось, а инвестора-неакционера (оплатившего акции имуществом, стоимость которого по данным налогового учета ниже цены размещения акции неакционерам) ухудшилось.
    Внимательный читатель легко заметит следующее:

новый порядок определения стоимости приобретаемых акций (долей, паев) аналогичен способу определения балансовой стоимости финансовых вложений по стоимости фактических (т.е. исторических) затрат для инвестора, установленному п. 44 Положения по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации, утвержденного Приказом Министерства финансов Российской Федерации № 34н от 29 июля 1998 г. в соответствии с п. 1 ст. 11 федерального закона РФ № 129-ФЗ от 1 ноября 1996 г. <О бухгалтерском учете>;

тогда как прежний порядок был подобен порядку оценки стоимости активов, приобретаемых по договорам, предусматривающим исполнение обязательств (оплату) неденежными средствами (п. 6.3 Положения по бухгалтерскому учету <Расходы организации> ПБУ 10/99, утвержденного приказом Минфина РФ № 33н от 6 мая 1999 г.). Отличие этого способа оценки от предыдущего в том, что он осуществляется на основе не исторической, а рыночной стоимости передаваемого в оплату акций (долей, паев) имущества.
Соответственно налогоплательщик, чье финансовое положение в результате применения новой редакции подп. 2 п. 1 ст. 277 НК РФ ухудшилось, может попытаться отстоять свое право не применять эту норму в 2002 г.

ПОЛУЧЕНИЕ АКЦИЙ В РЕЗУЛЬТАТЕ УВЕЛИЧЕНИЯ УСТАВНОГО КАПИТАЛА

    Возможность увеличения уставного капитала акционерного общества предусмотрена п. 1 ст. 28 Закона <Об АО>. Осуществляется это, как установлено там же, путем увеличения номинальной стоимости акций или путем размещения дополнительных акций (не противоречит закону и комбинированный вариант: путем одновременного увеличения и номинальной стоимости, и количества акций).
    При этом увеличение уставного капитала общества путем размещения дополнительных акций может осуществляться за счет имущества общества. Увеличение уставного капитала общества путем увеличения номинальной стоимости акций осуществляется только за счет имущества общества (п. 5 ст. 28 Закона <Об АО>).
    Источники увеличения уставного капитала за счет имущества акционерного общества перечислены в
    пп. 3.1, 6.7 Стандартов эмиссии акций при учреждении акционерных обществ, дополнительных акций, облигаций и их проспектов эмиссии, утвержденных Постановлением Федеральной комиссии по рынку ценных бумаг № 19 от 17 сентября 1996 г.

средства, полученные акционерным обществом-эмитентом от продажи своих акций сверх их номинальной стоимости (эмиссионного дохода);

остатки фондов специального назначения (фонда накопления, фонда потребления, фонда социальной сферы) акционерного общества-эмитента по итогам предыдущего года;

нераспределенная прибыль акционерного общества-эмитента по итогам предыдущего года;

средства от переоценки основных фондов акционерного общества-эмитента.
    При увеличении уставного капитала общества за счет его имущества путем размещения дополнительных акций эти акции распределяются среди всех акционеров. При этом каждому акционеру распределяются акции той же категории (типа), что и акции, которые ему принадлежат пропорционально количеству принадлежащих ему акций (п. 5 ст. 28 Закона <Об АО>). Аналогичным образом - пропорционально доле вклада в уставный капитал, поскольку иное невозможно по определению, - распределяется среди акционеров и сумма увеличения уставного капитала, производимого путем увеличения номинальной стоимости акций.
    До 2002 г. стоимость дополнительно полученных юридическим лицом-акционером акций либо разница между номинальной стоимостью новых и прежних акций (долей) не подлежала налогообложению только в случае, если источником увеличения уставного капитала были суммы переоценки основных средств, проводимой по решению Правительства РФ (п. 13 ст. 2 закона РФ № 2116-1 от 27 декабря 1991 г. <О налоге на прибыль предприятий и органи-заций>).
    Теперь позиция законодателя изменилась: согласно подп. 16 п. 1 ст. 271 НК РФ при определении налоговой базы не учитываются стоимость дополнительно полученных организацией-акционером акций, распределенных между акционерами по решению общего собрания пропорционально количеству принадлежащих им акций, либо разница между номинальной стоимостью новых акций, полученных взамен первоначальных акций, и номинальной стоимостью первоначальных акций акционера при распределении между акционерами акций при увеличении уставного капитала акционерного общества (без изменения доли участия акционера в этом акционерном обществе).
    Соответственно у организации-эмитента не учитывается в качестве расхода стоимость переданных налогоплательщиком-эмитентом акций, распределяемых между акционерами по решению общего собрания акционеров пропорционально количеству принадлежащих им акций, либо разница между номинальной стоимостью новых акций, переданных взамен первоначальных, и номинальной стоимостью первоначальных акций акционера при распределении между акционерами акций при увеличении уставного капитала эмитента (п. 32 ст. 270 НК РФ).

РЕАЛИЗАЦИЯ АКЦИЙ, ПОЛУЧЕННЫХ В РЕЗУЛЬТАТЕ УВЕЛИЧЕНИЯ УСТАВНОГО КАПИТАЛА ЭМИТЕНТА

    Существовавший до 2002 г. порядок определения оплаченной стоимости дополнительных акций, полученных в результате распределения между акционерами суммы увеличения уставного капитала, также изменила гл. 25 НК РФ.
    Ранее эта стоимость считалась равной нулю (п. 2.7 инструкции МНС РФ № 62 от 15 июня 2000 г.
    <О порядке исчисления и уплаты налога на прибыль предприятий и организаций>, далее - Инструкция № 62), теперь - первоначальной стоимости вклада в уставный капитал, деленной на новое количество акций. Следует это из того, что согласно п. 7 ст. 280 НК РФ налогоплательщик-акционер, реализующий акции, полученные им при увеличении уставного капитала акционерного общества, определяет доход как разницу между ценой реализации и первоначально оплаченной стоимостью акции, скорректированной с учетом изменения количества акций в результате увеличения уставного капитала. Проиллюстрируем указанное изменение на данных примера, приведенного в Инструкции № 62.
    Пример. Предприятие приобре-ло у акционерного общества акцию номиналом 1000 руб. по цене 1100 руб.
    В связи с переоценкой основных фондов акционерное общество увеличило уставный капитал. В результате распределения между акционерами суммы увеличения пропорционально количеству принадлежащих им акций предприятие получило дополнительно акцию номиналом 1000 руб.
    До 2002 г. при реализации этой дополнительно полученной акции по цене 1500 руб. прибыль составила бы 1500 руб. (1500 руб. - 0 руб.).
    После 1 января 2002 г. при реализации этой дополнительно полученной акции по цене 1500 руб. прибыль составит 950 руб. (1500 руб. - 1100 руб. ( 2 акции).

РЕАЛИЗАЦИЯ СОБСТВЕННЫХ АКЦИЙ, ПРИОБРЕТЕННЫХ У АКЦИОНЕРОВ

    Закон № 57-ФЗ, изъяв из ст. 251 НК РФ норму об особом порядке определения прибыли от реализации собственных акций, приобретенных у акционеров, ухудшил положение налогоплательщика.
    В соответствии с п. 2 ст. 280 НК РФ доходы налогоплательщика от операций по реализации или иного выбытия акций определяются исходя из цены их реализации или иного выбытия, а расходы - исходя из цены приобретения акций и затрат на реализацию. В этом же порядке, поскольку не установлено иное, определяются доходы и расходы при реализации собственных акций, выкупленных у акционеров.
    Однако согласно подп. 14 п. 1 ст. 251 НК РФ в прежней редакции при определении налоговой базы не учитываются доходы в виде превышения номинальной стоимости над ценой фактического приобретения организацией собственных акций (долей, паев) в случае продажи налогоплательщиком акций, ранее выкупленных ею у владельцев.
    Пример. По решению совета директоров ОАО приобретает 100 собственных акций номинальной стоимостью 10 руб. по цене 9 руб. за акцию и через некоторое время продает их по цене 11 рублей за штуку. Других операций в отчетном периоде у общества не было.
    Определим налогооблагаемую базу.
    1. Доход по операции: 1100 руб. (11 руб.100 акций).
    2. Расход после операции: 900 руб. (9 руб.100 акций).
    3. Разница между номинальной стоимостью акций и ценой их приобретения - 100 руб. (10 руб.100 акций - 900 руб.).
    Налогооблагаемая база: 100 руб. (п. 1 - п. 2 - п. 3).
    Теперь какое-либо упоминание о том, как определяется прибыль от реализации собственных акций, приобретенных у акционеров, в кодексе отсутствует. Следовательно, она должна определяться в общем порядке, установленном, как уже отмечалось, п. 2 ст. 280 НК РФ.
    Если воспользоваться данными рассмотренного примера, то налогооблагаемая база составит 200 руб. (1100 - 900), что на 100 руб. больше, чем это было бы до Закона № 57-ФЗ.

УМЕНЬШЕНИЕ УСТАВНОГО КАПИТАЛА

Согласно подп. 18 п. 1 ст. 251 при определении налоговой базы не учитываются доходы в виде сумм, на которые в отчетном (налоговом) периоде произошло уменьшение уставного (складочного) капитала организации в соответствии с требованиями законодательства РФ.
На сегодня законодательством установлены два случая обязательного уменьшения уставного капи-тала:

в случае неполной оплаты размещенной акции в установленные законодательством сроки она поступает в распоряжение общества. Если в течение года после этого такие акции не реализованы, общее собрание акционеров должно принять решение об уменьшении уставного капитала общества путем их погашения (п. 2 ст. 34 Закона <Об АО>);

если по окончании второго и каждого последующего финансового года стоимость чистых активов общества оказывается меньше его уставного капитала, то общество обязано объявить об уменьшении своего уставного капитала до величины, не превышающей стоимости его чистых активов (п. 4 ст. 35 Закона <Об АО>).
В этих случаях сумма уменьшения (в бухгалтерском учете это сумма проводки Дебет 80 Кредит 84) не облагается налогом на прибыль.
Однако если уменьшение уставного капитала происходит не в силу требований закона и при этом сумма уменьшения не распределяется между акционерами (участниками), то она признается налогооблагаемым внереализационным доходом общества (подп. 16 п.1 ст. 250 НК РФ).

Адрес автора: rabynovich@unicon-ms.ru