Полная версия статьи в PDF

    Управляющая компания ОАО "Севкабель-Холдинг" сформировалась в сентябре 2003 г. на базе группы компаний, объединенных общим брэндом "Севкабель". Базовое предприятие холдинга - базирующийся в Санкт-Петербурге старейший кабельный завод России ОАО "Севкабель", на долю которого приходится более половины денежных потоков группы. Некоторые виды производства выделены в отдельные компании: ЗАО "Севкабель-Оптик" (производство кабелей связи), ООО "Севгеокабель" (производство геофизических кабелей) и ООО "Севморкабель" (производство кабелей в резиновой изоляции, в том числе судовых). В 2003 г. в состав холдинга вошли Молдавкабель (Бендеры) и Белэлектрокабель (Белгород). Также в структуру холдинга входит научно-исследовательский и проектно-конструкторский институт, логистическое подразделение и 15 торговых представительств, расположенных в крупных городах России и стран СНГ.
    Дебютный облигационный заем ООО "Севкабель-Финанс" - дочерней компании холдинга - был успешно размещен на ММВБ 21 октября 2004 г. Инвесторам был предложен 3-летний облигационный выпуск объемом 500 млн руб. с годовой офертой на досрочный выкуп. Единая ставка первых четырех квартальных купонов была определена в ходе аукциона и составила 15,5%. Инвесторы проявили повышенный интерес: спрос в 1,5 раза превысил предложение.
    Большую часть средств (400 млн руб.), полученных от размещения облигаций, холдинг направит на реструктуризацию текущей кредиторской задолженности ОАО "Севкабель", а также его дочерних и зависимых организаций, в том числе на замещение краткосрочных банковских кредитов; 100 млн руб. будут направлены на приобретение нового оборудования для создания производств новых видов кабельной продукции и увеличения объемов выпуска по текущим проектам.
    В настоящее время ОАО "Севкабель-Холдинг" завершает реализацию масштабной программы технического перевооружения, общий объем инвестиций по которой в 2000-2004 гг. превысил 60 млн долл. Эти средства были направлены на покупку и установку стана волочения алюминиевой проволоки и проволоки из алюминиевых сплавов, крутильных машин для скрутки и уплотнения жил, экструзионных линий, машин общей скрутки, линии SZ-скрутки, а также на организацию производства геофизических кабелей. Данное оборудование позволило в несколько раз увеличить выпуск продукции, в частности самонесущих изолированных проводов, кабеля NYM, силовых кабелей с пластмассовой изоляцией на напряжение до 1 кВ, волоконно-оптической продукции. В 2004 г. компания начала производство геофизических кабелей и силовых кабелей с изоляцией из сшитого полиэтилена на низкое и среднее напряжение.
    Ввод в эксплуатацию современных технологических линий позволил увеличить объем производства в 2004 г. по сравнению с 1999 г. в 6,5 раз. В настоящее время ОАО "Севкабель" входит в сотню крупнейших предприятий Северо-Запада РФ. Основные потребители продукции холдинга - РАО "ЕЭС России", концерн "Росэнергоатом", ОАО "ЛУКОЙЛ", ОАО "Северсталь", ОАО "Ростелеком", ОАО "Электросила" и др.
    В настоящее время компания завершает проект по расширению производства кабеля NYM как за счет организации дополнительных производственных мощностей, так и за счет выпуска новых марок кабеля NYM больших сечений. В 2005 г. будет введено в эксплуатацию производство кабелей в резиновой изоляции и новое производство современных видов радиочастотных кабелей с пленко-пористо-пленочной изоляцией.

СПРАВОЧНАЯ ИНФОРМАЦИЯ О ВЫПУСКЕ
Номинальный объем выпуска	500 млн руб.
Начало/окончание размещения	21.10.2004 г./21.10.2004 г.
Дата погашения/срок обращения	06.10.2007 г./1080 дней
Даты выплаты и ставки купонов	19.01.2005 г., 19.04.2005 г., 18.07.2005 г., 16.10.2005 г. - 15,5 % годовых; 14.01.2006 г., 14.04.2006 г., 13.07.2006 г., 11.10.2006 г., 09.01.2007 г., 09.04.2007 г., 08.07.2007 г., 06.10.2007 г. - определяетя общим собранием участников эмитента
Состав синдиката	Организаторы: ОАО АКБ "Союз", ЗАО КБ "Русский Индустриальный Банк". Соорганизаторы: ОАО ИК "Русс-Инвест", ОАО АКБ "Связь-Банк". Андеррайтер: ОАО АКБ "Союз". Соандеррайтеры: Северо-Западный банк Сбербанка РФ, ОАО "Вэб-инвест Банк", ЗАО "Русские фонды"
Тип размещения/форма аукциона	Открытая подписка/по купону
Дополнительная информация	Дата ближайшей оферты: 18.10.2005 г. Сумма обеспечения: 720 млн руб. Поручителями выступают: ООО "СИП-Кабель" (90 млн руб.), ОАО "Севкабель" (600 млн руб.), ЗАО "Севкабель-Оптик" (30 млн руб.)